Le trading journalier est une forme d’investissement à court terme où les traders achètent et vendent des titres au cours d’une seule journée de trading, dans le but de tirer parti des petits mouvements de prix. Comprendre l’éligibilité au trading est crucial pour les traders journaliers afin d’éviter des problèmes réglementaires et d’exécuter des transactions efficacement. Un aspect important à connaître est l’exigence de fonds dégagés, qui garantit que les transactions sont soutenues par de l’argent réel, réduisant le risque de défaillances de règlement et d’appels de marge. Voici un guide complet pour comprendre ces aspects critiques du trading journalier.
Comprendre les classifications des titres
Différents types de titres
Actions
Les actions représentent une part de propriété dans une entreprise et sont parmi les titres les plus couramment tradés au jour le jour. Elles offrent liquidité et volatilité, qui sont cruciales pour un trading journalier efficace.
Options
Les options sont des dérivés qui donnent au détenteur le droit, mais non l’obligation, d’acheter ou de vendre un actif sous-jacent à un prix prédéterminé. Les options peuvent être attrayantes pour les traders journaliers en raison de leur effet de levier et de leur volatilité.
ETF
Les fonds négociés en bourse (ETF) sont des paniers de titres qui se négocient comme des actions sur une bourse. Certains ETF sont suffisamment liquides et volatils pour le trading journalier, tandis que d’autres peuvent ne pas convenir.
Fonds communs de placement
Les fonds communs de placement regroupent l’argent de plusieurs investisseurs pour investir dans des titres. Ils ne conviennent généralement pas au trading journalier en raison de leur manque de liquidité intra-journalière et de leurs restrictions de trading.
Critères pour l’éligibilité au trading journalier
Liquidité
La liquidité fait référence à la rapidité avec laquelle un actif peut être acheté ou vendu sur le marché sans affecter son prix. Les actions et les ETF avec une liquidité élevée sont plus susceptibles d’être éligibles au trading journalier.
Volatilité
La volatilité indique le rythme auquel le prix d’un titre augmente ou diminue. Une volatilité élevée peut offrir des opportunités plus significatives pour les traders journaliers.
Heures de marché
Les titres doivent être négociables pendant les heures de marché pour être éligibles au trading journalier. Cela exclut certains fonds communs de placement et d’autres instruments qui ne peuvent être négociés qu’à la fin de la journée.
Identifier les titres qui ne sont pas éligibles au trading journalier
Caractéristiques des titres non éligibles
Faible liquidité
Les titres avec une faible liquidité sont difficiles à négocier efficacement, car leurs prix peuvent être facilement manipulés par des transactions importantes.
Volatilité élevée
Bien qu’une certaine volatilité soit souhaitable, des titres excessivement volatils peuvent être trop risqués pour le trading journalier. Ces titres peuvent avoir des écarts importants entre le prix d’achat et de vente, ce qui les rend coûteux à négocier.
Restrictions réglementaires
Certains titres sont soumis à des restrictions réglementaires qui les rendent inadaptés au trading journalier.
Exemples de titres non éligibles au trading journalier
Obligations
Les obligations ne conviennent généralement pas au trading journalier en raison de leur moindre liquidité et de l’absence de mouvements de prix par rapport aux actions.
Certains ETF
Tous les ETF ne sont pas créés égaux ; certains ont une faible liquidité et ne sont pas idéaux pour le trading journalier.
Actions de micro-capitalisation
Les actions de micro-capitalisation manquent souvent de liquidité et peuvent être très volatiles, ce qui en fait des options risquées pour les traders journaliers.
L’exigence de fonds dégagés
Qu’est-ce que les fonds dégagés ?
Les fonds dégagés se réfèrent à l’argent qui a été transféré et réglé dans votre compte de courtage, prêt à être négocié. Utiliser des fonds non dégagés peut entraîner des problèmes de règlement de transaction.
Pourquoi les fonds dégagés sont nécessaires pour certains titres
Délais de règlement
Différents titres ont des périodes de règlement variables, et négocier avec des fonds non dégagés peut entraîner des retards et des complications.
Gestion des risques
Les fonds dégagés garantissent que vous avez l’argent réel pour soutenir vos transactions, réduisant le risque d’appels de marge et d’instabilité financière.
Problèmes potentiels avec l’achat sans fonds dégagés
Retards d’exécution
Utiliser des fonds non dégagés peut entraîner des retards dans l’exécution des transactions, affectant votre stratégie et vos profits potentiels.
Appels de marge
Si vous négociez avec des fonds non dégagés, vous pouvez être soumis à des appels de marge, qui vous obligent à déposer rapidement plus d’argent.
Risque financier accru
Les fonds non dégagés augmentent votre risque financier, car les transactions peuvent ne pas se régler correctement, entraînant des pertes potentielles.
Surmonter les défis
Stratégies pour négocier des titres non éligibles
Approche d’investissement à long terme
Si certains titres ne conviennent pas au trading journalier, envisagez une approche d’investissement à long terme pour bénéficier de leur potentiel de croissance.
Méthodes de trading alternatives
Trading de swing
Le trading de swing consiste à détenir des titres pendant plusieurs jours ou semaines, dans le but de capturer des gains à court terme.
Trading d’options
Le trading d’options peut offrir des opportunités pour tirer parti des mouvements de marché et obtenir des rendements dans un court laps de temps.
Gérer efficacement votre capital
Maintenir une réserve de trésorerie
Conserver une réserve de trésorerie garantit que vous avez des fonds dégagés disponibles pour le trading et peut aider à gérer les dépenses imprévues.
Comprendre les comptes sur marge
Comprendre le fonctionnement des comptes sur marge peut vous aider à prendre des décisions éclairées et à atténuer les risques associés aux appels de marge.
Conclusion
Récapitulatif des points clés
Comprendre l’éligibilité au trading journalier et l’exigence de fonds dégagés est crucial pour un trading réussi. En respectant ces directives, vous pouvez minimiser les risques et prendre des décisions éclairées.
Réflexions finales sur les stratégies de trading
Adopter une stratégie de trading bien équilibrée qui inclut la compréhension des différents types de titres, de la liquidité et de la volatilité peut améliorer votre succès en trading.
Encouragement à rester informé
Restez informé des conditions du marché et continuez à vous éduquer pour affiner vos stratégies de trading et vous adapter aux environnements de marché changeants.
